中金所套保申請材料

一、套期保值與套利額度辦理

（一）申請額度

套期保值、套利額度分為產品額度和臨近交割月份合約額度。

產品額度是指同一產品所有合約同一方向的套期保值或者套利最大持倉數量。臨近交割月份合約額度是指采用實物交割方式產品的某一合約，在交割月份之前的一個交易日至最后交易日期間，某一方向的套期保值或者套利最大持倉數量。

客戶申請?zhí)灼诒Ｖ蹬c套利額度時，應當提交以下材料：

1、《中國金融期貨交易所套期保值與套利額度申請表》（申請人簽字或蓋章，詳見附件1）

2、套期保值與套利交易方案

套期保值交易方案內容包括但不限于：套期保值交易策略，管理風險敞口所需額度的必要性與合理性（含相關證明材料），期貨與套保標的資產關聯(lián)性測算（含計算方法及參數等），套期保值有效性，投資團隊介紹等。買入套期保值方案還應當包括投資替代需求和計劃替代的相關資產規(guī)模等。

套利交易方案內容包括但不限于：套利交易策略，套利額度需求的必要性與合理性（含資產或財務能力情況），套利投資組合的風險中性測算（含計算方法及參數等），投資團隊介紹，交易系統(tǒng)情況等。

申請人在額度申請日近一年內已向交易所提交套期保值與套利交易方案，且交易方案無變化的，無需再次提交。

3、申請臨近交割月份合約額度的，應當向交易所報告機構凈資產規(guī)?；虍a品資產凈值以及持有的可交割國債相關信息（詳見附件2）。

4、額度使用情況說明

簡要描述近一年套期保值與套利額度使用情況，包括但不限于：實際套期保值與套利方案執(zhí)行情況，額度使用與合規(guī)情況等。

申請人再次申請某一產品套期保值與套利額度的，自申請之日起近一年內，使用該產品套期保值與套利額度進行交易的，應當提交套期保值與套利額度歷史使用情況說明；未使用該產品套期保值與套利額度進行交易的，無需提交。如申請人自額度申請之日起近一年內，已向交易所提交該產品額度歷史使用情況說明的，無需再次提交。

5、交易所要求的其他材料。

（二）變更與取消額度

客戶需要調整套期保值與套利額度的，按照“（一）申請額度”進行辦理。

客戶申請取消套期保值與套利額度的，應當提交《取消額度情況說明》（詳見附件3）。

（三）產品額度續(xù)期

產品額度自審核通過日的下一交易日起十二個月內有效。

客戶在產品額度期限屆滿后仍然需要使用額度的，應當在產品額度有效期到期日前十個交易日之前向交易所提出新的產品額度申請。

未在規(guī)定期限內申請新的產品額度的，應當在產品額度有效期屆滿前對套期保值、套利持倉進行平倉。

二、臨近交割月份合約辦理額度

產品額度自審核通過日的下一交易日起十二個月內有效。臨近交割月份合約額度自該合約交割月份之前的一個交易日至該合約最后交易日期間有效。

申請臨近交割月份合約額度的，應當先（或同時）申請產品額度，臨近交割月份合約額度不得大于產品額度。

申請臨近交割月份合約額度的客戶，應當在該合約交割月份前兩個月的第一個交易日至交割月份前的第五個交易日期間，向交易所提出申請。

已獲得國債期貨套期保值產品額度，但未申請?zhí)灼诒Ｖ蹬R近交割月份合約額度的非期貨公司會員、客戶，自交割月份前的一個交易日起，按照以下兩者中的較小者獲得該產品某一方向的套期保值臨近交割月份合約額度：

1、交割月份之前的兩個交易日結算后，客戶在該產品即將進入交割月的合約上，使用套期保值產品額度建立的相應方向的持倉數量；

2、該產品相關合約的交割月份持倉限額。

未獲得臨近交割月份合約額度的，應當在該合約交割月份前一個交易日之前，對該合約上的套期保值、套利持倉進行平倉。

         國債期貨套利交易臨近交割月份合約額度不適用自動獲批原則?？蛻粼诮桓钤路葜暗囊粋€交易日至最后交易日期間，需要進行交割月份合約套利交易的，應當按照規(guī)定提前申請?zhí)桌灰着R近交割月份合約額度。

附件1：中國金融期貨交易所套期保值與套利額度申請表.docx

附件2：資產持有情況匯總表.docx

        附件3：取消額度情況說明.docx